Financial Modelling: integrierte Finanzmodelle für Transaktion und Finanzierung
Wir bauen Finanzmodelle, in denen GuV, Bilanz und Cashflow verknüpft sind und jede Annahme sichtbar bleibt. Prüfbar für Bank und Investor, übergabefähig an Ihr Team, ohne Black Box.
- Ergebnis
- Integriertes Drei-Statement-Modell in Excel
- Wer arbeitet
- Zwei Partner, kein Analysten-Team
- Zeitrahmen
- 2 bis 4 Wochen
Wann ein belastbares Modell den Unterschied macht
Ein Finanzmodell ist so gut wie die Entscheidung, die es tragen muss. Wir bauen es für den konkreten Anlass und den Adressaten, der es prüfen wird.
Unternehmenskauf und LBO
Kaufpreis, Finanzierungstranchen, Tilgung, Covenants und Rendite der Eigenkapitalgeber in einem konsistenten Modell.
Buy-and-Build
Plattform und Add-on-Pipeline, Integrationseffekte, Akquisitionslinie und Verschuldungsgrad im Zeitverlauf.
Finanzierung und Refinanzierung
Integrierte Planung mit Kapitaldienstfähigkeit und Covenant-Headroom, so aufbereitet, wie Banken sie prüfen.
Unternehmensverkauf
Business Plan als Grundlage für Equity Story, Bewertung und Vendor Due Diligence.
Planung und Steuerung
Jahres- und Mittelfristplanung mit Szenarien statt einer Sammlung loser Tabellen.
Model Review
Prüfung bestehender Modelle auf Rechenlogik, Konsistenz und Plausibilität der Annahmen, bevor Dritte sie prüfen.
Was Sie bekommen
Ein Modell, das Sie verstehen, verteidigen und selbst weiterführen können.
Drei-Statement-Integration
GuV, Bilanz und Cashflow rechnerisch verknüpft. Die Bilanz geht in jeder Periode auf, Liquidität und Verschuldung folgen den Annahmen.
Transparente Annahmen
Alle Treiber an einer Stelle, klar getrennt von Formeln, jeweils mit Quelle und Begründung.
Szenarien und Sensitivitäten
Base, Downside und Upside Case sowie Sensitivitäten auf genau die Werttreiber, über die später verhandelt wird.
Transaktions- und Finanzierungsmodul
Sources and Uses, Fremdkapitaltranchen, Covenants, IRR und Money Multiple, wo der Anlass es verlangt.
Dokumentation und Übergabe
Modellbeschreibung und Einweisung, damit Ihr Team das Modell ohne uns pflegen kann.
Ablauf
- Kick-off und DatenZweck, Adressat und Detailtiefe festlegen, Ist-Zahlen und Planannahmen aufnehmen.
- Struktur und TreiberModellarchitektur und Werttreiber abstimmen, bevor gerechnet wird.
- Aufbau und KalibrierungModell bauen, gegen die Ist-Zahlen abgleichen, Szenarien anlegen.
- Review und ÜbergabeVier-Augen-Prüfung durch den zweiten Partner, Einweisung und Dokumentation.
Bei vorhandener Datenbasis vergehen vom Kick-off bis zur Übergabe in der Regel zwei bis vier Wochen. Komplexe Buy-and-Build- oder Gruppenmodelle planen wir individuell.
Warum Wave Ventures Advisory
Zwei Partner in jedem Mandat. Die Arbeit bleibt von der Beauftragung bis zum Abschluss bei denen, die Sie im ersten Gespräch kennenlernen.
Keine Übergaben. Keine Projektpyramide.
Gebaut von den Partnern
Das Modell baut, wer es später in der Bank- oder Käuferrunde verteidigt. Es gibt keine Übergabe an ein Junior-Team.
Aus der Transaktionspraxis
Wir modellieren, wonach Käufer und Banken fragen werden: bereinigtes EBITDA, Net Debt, Working Capital und Covenant-Headroom.
Kein Lock-in
Standard-Excel ohne Makros, die nur wir verstehen. Das Modell gehört Ihnen und bleibt in Ihrem Team nutzbar.
Häufige Fragen
Was ist ein integriertes Finanzmodell?
Ein Modell, in dem GuV, Bilanz und Cashflow-Rechnung rechnerisch verknüpft sind. Jede Annahme wirkt sich konsistent auf Ergebnis, Liquidität und Verschuldung aus. Banken und Investoren erwarten das als Standard für Finanzierungs- und Transaktionsentscheidungen.
Wann brauche ich ein Finanzmodell?
Bei Unternehmenskauf oder -verkauf, bei Akquisitions- oder Wachstumsfinanzierung, für Buy-and-Build-Strategien, bei Refinanzierungen und als Basis einer Unternehmensbewertung. Auch die Jahres- und Mittelfristplanung profitiert von einem sauberen Modell.
Worin unterscheidet sich ein LBO-Modell von einer normalen Planung?
Ein LBO-Modell bildet zusätzlich die Akquisitionsstruktur ab: Kaufpreis, Eigen- und Fremdkapitaltranchen, Tilgung, Covenants und die Rendite für den Investor (IRR, Money Multiple). Im Mittelpunkt steht die Kapitaldienstfähigkeit unter verschiedenen Szenarien.
Prüfen Sie auch bestehende Modelle?
Ja. Ein Model Review prüft Rechenlogik, Konsistenz und die Plausibilität der Annahmen und zeigt Fehlerquellen auf. Das empfiehlt sich, bevor ein Modell an Bank, Investor oder Käufer geht.
In welchem Tool wird modelliert?
In Excel. So können Bank, Investor und Management das Modell nachvollziehen, und Ihr Team kann es nach der Übergabe selbst weiterführen.
Was kostet ein Finanzmodell?
Das hängt von Zweck, Detailtiefe und Datenlage ab. Nach einem kurzen Vorgespräch erhalten Sie ein Angebot mit klar definiertem Umfang und Zeitplan.
Verwandte Leistungen
Einzeln beauftragbar oder als durchgehendes Mandat von der Vorbereitung bis zum Closing.
Anfrage: Financial Modelling
Beschreiben Sie kurz Anlass und Adressaten des Modells. Wir melden uns mit einer Einschätzung zu Umfang und Zeitplan.
Wave Ventures Advisory
Schwanthalerstr. 32
80336 München